Дополнительный выпуск акций

Как проводится эмиссия акций?

Это строго регламентированная процедура, которая состоит из нескольких этапов:

1. Принятие решения о размещении акций и увеличении уставного капитала акционерного общества. Инициируется советом директоров после проверки текущего состояния дел в организации, а также оценки перспектив развития бизнеса. Часто доп. акции нужны при острой нехватке финансов для стабильной работы организации, а также при объединении уставного капитала, расширении производства и т.д.
2. Утверждение решения о выпуске. Принимается на собрании акционеров, если Устав АО не закрепляет это право за советом директоров.
3. Подготовка проспекта эмиссии или условий выпуска ценных бумаг. Составляется либо проспект эмиссий, который содержит все о выпускаемых ценных бумагах и компании, либо составляются условия выпуска, которые дают лишь общую информацию.
4. Предварительное рассмотрение документов, необходимых для государственной регистрации (при необходимости). Банк обязан рассмотреть пакет документов и принять решение об их соответствии или несоответствии требованиям законодательства в течение 20 дней со дня получения.
5. Регистрация дополнительного выпуска. Выполняется не позднее, чем за 3 месяца после утверждения документа, содержащего условия размещения акций, либо не позднее 1 месяца с момента утверждения проспекта ценных бумаг. Регистрация проводится в Банке России или местном отделении ЦБ РФ. Необходимо предоставить анкету эмитента, копию учетных документов АО, выписки из протокола собрания акционеров, решение о допэмиссии, проспект акций (общие условия размещения) и другие документы.
6. Раскрытие информации проспекта эмиссии. Поскольку до регистрации потенциальные покупатели ценных бумаг не могли ознакомиться с проспектом эмиссии и оценить их инвестиционную привлекательность, законом установлена обязанность АО по раскрытию информации, содержащейся в проспекте. Размещать ее необходимо в периодическом печатном издании по выбору эмитента — например, в газете «Ведомости».
7. Размещение акций, то есть непосредственная их продажа и получение средств.
8. Формирование и регистрация отчетности о проведенной эмиссии. После размещения ценных бумаг среди акционеров эмитент составляет и регистрирует отчет о результатах выпуска, который подается в департамент ЦБ РФ в течение 30 дней после продажи выпущенных акций. К отчету прилагаются копии протокола, заявление на государственную регистрацию, сведения об итогах выпуска, квитанция об уплате госпошлины, выписка из протокола и другие нужные документы. Банк России обязан осуществить государственную регистрацию или вынести мотивированное решение об отказе в течение 10 рабочих дней.
9. Раскрытие информации об итогах выпуска нужно выполнить аналогично раскрытию информации о проспекте ценных бумаг, путем размещения в периодическом печатном издании по выбору эмитента.
10. Внесение корректировок в устав АО. ФЗ №129 обязывает регистрировать изменение в уставном капитале юрлиц в течение месяца после их принятия. Также с заявлением подается пакет документации. Это необходимо для регистрации изменений в уставе общества.

Основные цели допэмиссии

Самая очевидная задача дополнительного выпуска — это получение денег для развития бизнеса. Средства, которые компания выручает с продажи ценных бумаг, не нужно возвращать кредиторам, уплачивать с них налог или проценты. Стоимость дополнительного выпуска акций не так высока по сравнению с переплатой процентов банкам при получении займов, учитывая, что полученная выгода позволит условно «бесплатно» модернизировать производство, расширить деятельность компании или консолидировать уставный капитал.

Заказывайте услуги юридического сопровождения процедуры допэмиссии на сайте «Простые Решения». Условия сотрудничества и цены можно узнать на бесплатной консультации. Мы профессионально решаем задачи клиентов и всегда работаем на результат.